你对超额收益的理解，是怎样的？
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量化投资大师西蒙斯曾在一次演讲中说，“被美丽指引”是一个很不错的指导性原则。在西蒙斯看来，创办一家量化交易公司“美丽”的一面就在于，找一群正确的人，用正确的方法把事情做正确。
量化投资是一场团体赛，做出成绩需要团队共同的智慧输出。量化投资也是一门平衡的艺术，要不断在风险与超额收益之间寻找平衡点。
有行业专业人士，对超额收益的理解是这样的：超额收益并非只以高低来进行衡量，而是要长期有效、胜率相对较高才能形成有效的阿尔法收益，如果一个指数增强基金长期超额月度胜率（即超越基准指数收益）在60%-70%以上，指数增强阿尔法策略相对有效即被证明。既严谨对待了贝塔风险，不追逐某段时间的暴涨暴跌，同时也在尽可能实现长期阿尔法收益最大化。
对此，你在实践中是怎么看待的？